ФАКТОРИНГ В РЕЖИМЕ «РЕВЕРС».

Если ваш поставщик включится в систему факторинга, вы сможете платить по договорам купли-продажи с отсрочкой до 120 дней. Причина такой лояльности проста – по факторингу ваш долг практически сразу и почти полностью будет превращен в «живые» деньги. Однако на нашей почве существует еще одна сложность, которая делает эту схему не слишком легко выполнимой. Но если сложности преодолеть, выиграют все участники затеи.

Кредит через посредника

Возможность иметь «длинную» отсрочку от поставщиков рассматривается любым предприятием как благоприятный фактор развития компании: за это время можно успеть получить выручку, закупить, произвести и продать новые партии товара. Наконец, можно просто удовлетворить возросший спрос на продукцию, не имея свободных денег.

Часто подобную задачу решают путем привлечения кредита, но его основными недостатками являются: ограниченная доступность, долгие согласования и необходимость оплаты кредита в периоды, когда средства не требовались. «Привлечение поставщика на факторинговое обслуживание по инициативе покупателя при поддержке банка активно развивается в Петербурге», – говорит начальник отдела факторинговых операций Санкт-Петербургского филиала «НОМОС-банка» Артем Алексеев. В данном случае традиционная схема факторинга приобретает целевой характер прежде всего не для поставщика, а для покупателя, позволяя ему добиваться увеличения поставок от своих постоянных поставщиков без привлечения финансовых ресурсов.

Как начать

«Если компания хочет, чтобы ее поставщики работали по такой схеме, ей надо убедить их обратиться в факторинговый отдел банка за консультацией. Представив вас как потенциального покупателя, поставщик может получить положительное заключение о возможности выкупа вашей дебиторской задолженности, а также основные условия такой сделки, – говорит управляющий филиалом «Северо-Западный» компании «ОФК УралСиб-НИКойл» Сергей Васильев. – Сегодня фирмам не обязательно иметь долгую историю сотрудничества, потому что теперь мы принимаем компании на факторинговое обслуживание с первой поставки. После всех согласований между банком-фактором и поставщиком заключается генеральный договор, по которому на основании отгрузочных документов поставщик получает финансирование».

Таким образом, можно убедить поставщиков давать большие отсрочки, потому что они будут получать на расчетный счет до 90% вашей задолженности в кратчайшие сроки после отгрузки, а остаток долга за минусом факторинговых издержек – в момент выполнения покупателем своих обязательств перед банком-фактором. Кажется, что серьезным препятствием для такой схемы являются потери поставщика на факторинговых издержках, однако это так только на первый взгляд. Одно из возможных преимуществ поставщику дает банк-фактор: предлагаемое им в рамках факторингового обслуживания программное обеспечение по управлению дебиторской задолженностью снимает потребность в содержании штата сотрудников по работе с поставщиками и покупателями.

Нужны ли жертвы

Другие преимущества поставщик может получить от покупателя. Во-первых, чтобы компенсировать поставщику факторинговые издержки, покупатель должен предложить более высокую цену. Такой подход обязателен, когда у поставщика нет проблем со сбытом и он легко сможет найти другого покупателя. По данным «НОМОС-банка», при факторинге в среднем наценка колеблется в районе 1,9-2,4% в месяц, и именно на эти цифры нужно ориентироваться. Хотя в каждом конкретном случае наценка определяется как исходя из среднерыночной стоимости денег, так и в зависимости от оборота, переданного на факторинг.

Кроме того, поставщика можно заинтересовать заключением долгосрочного договора, по которому покупатель заранее обязуется по определенному графику приобрести у поставщика товар по оговоренной цене. Такой договор дает возможность поставщику заранее спланировать потребность в товаре, что делает его работу более стабильной и предсказуемой.

Наконец, поставщику предложенная схема может пригодиться для использования в работе с другими покупателями – настоящими и будущими. Именно поэтому в экономически развитых странах факторинговые схемы, инициированные покупателями, широко распространены.

Факторинг по-русски

В зарубежном варианте эта схема называется «реверсивный факторинг» – продукт, предусмотренный специально для покупателей товаров и услуг, желающих получить или увеличить отсрочку платежа. Но в России по причине пробелов законодательства в чистом виде подобная схема трудно реализуема. Поэтому все приближения к ней (а рассмотренный пример – одно из таких приближений) обладают рядом ограничений. «Безусловно, инициатива может идти от покупателя (дебитора нашего потенциального клиента), но все договорные отношения мы заключаем с продавцом, у которого таких дебиторов должно быть минимум четверо», – уточняет Сергей Васильев. – Кроме того, мы не берем на факторинговое обслуживание сделки, в которых отсрочка платежа составляет более 120 дней».

«Необходимо четко понимать, что нужно покупателю, банку и поставщику, – добавляет Артем Алексеев. – Покупателю – отсрочка, пусть даже с небольшой наценкой. Поставщику – быстрая оборачиваемость денег и увеличение рынка сбыта путем предложения конкурентных условий покупателям. Банку – размещение своих средств с четко просчитываемыми рисками. Но факторинг в нашем понимании – это никак не скупка любых долгов (в том числе и безнадежных). Таким образом, если поставщик заинтересован в стратегическом сотрудничестве с покупателем и между партнерами существует длительные налаженные отношения, то все предпосылки для работы по схеме реверсивного факторинга имеются».